张大器被青帮掳走 杜凌云救人走刀山
由于日军增援军队人数太多，手枪队决定分散退却，江海洋受伤进城进柳梦绮院内成功回避日军。日军军资被劫，秋野给吴宗道打电话施压。因为军火被劫，秋野正给北川发火时，友美进来给秋野说希望北川陪自己去柳梦绮商行拿旗袍，秋野同意。
柳梦绮正挽留江海洋用完早餐在离开时，常叔汇报说北川和友美来了，柳梦绮急忙让江海洋躲起来。桌上两份早餐引起北川怀疑，不外柳梦绮机智回答说是和常叔一起吃饭。常叔送江海洋离开时被龙乔业看见，龙乔业问他怎么脱险进入刺绣商行，江海洋如实诉说问他和柳梦绮关系。龙乔业避开话题，把联系方式给他希望以后继续合作。
龙二去找于先生和万墨林说手枪队不仅劫他们货还杀他们人，于先生让万墨林查查手枪队是什么人，虽然得知手枪队就是原来19路军手枪营杜凌云领导，个个都是汉子，但他们杀了自己兄弟，为了给兄弟交代，叔爷还是决定办手枪队。
张大器等人喝酒夜归时被万先生手下绑走，小解不测逃脱的小五急忙跑回驻地给杜凌云和江海洋说张大器等人被人抓走。杜凌云让江海洋去龙乔业处打探消息，而此时老赵正给龙乔业汇报于先生绑走张大器等人，被绑还是因为龙二运送的日军军火事件。二人商量时，江海洋过来，龙乔业让他放心自己亲自去打探。
龙乔业单约万墨林告诉他龙二说谎，因为他运送日军军火手枪队才不测冒犯他们，希望他们放了张大器等人。万墨林准许回去告诉于先生，得知真相之后，于先生让他知会手枪队如果有诚意就过刀山拜山头。
日军连续损失，北川代表日军去巡捕房让吴宗道给自己交代，余志鑫用管辖地押送人都不是巡捕房讽刺北川应该剖腹自杀，北川让他们好自为之。北川离开之后，俩人分析事态将来可能会发生火拼，让他多家人手在找找，免得在自己地头出事。
于先生发难龙二，龙二求饶，万墨林也让他看在龙二多年贡献饶他一命，最后于先生决定打断他双腿永生不得踏入上海。手枪队收到于先生拜帖，杜凌云带两兄弟走刀山拜山头。为了救张大器等人，杜凌云独闯刀山时，江海洋跑过来救下杜凌云，准备替他走下剩下刀山。江海洋正准备给于先生求情是，俩人才发现认识，原来江海洋当初在上海救得就是于先生。江海洋替手枪队道歉并准备走完刀山，万墨林大义凛然替手枪队求情获得手下拥护。
北川告诉秋野因为手枪队走刀山，所以手枪队和帮会和解，秋野让他继续追查。常叔受伤回去给柳梦绮说他们货被劫还被打，去巡捕房报案以不在租界发生不予与立案。常叔跑去给龙乔业说刺绣商行的货被龙二劫走。
江海洋去找龙乔业感谢他时，龙乔业告诉他柳梦绮...的货被土匪劫了希望他替她抢回来，江海洋也在此时知道柳梦绮是龙乔业的女儿